💰SLP (Токен LP)
SLP (Storm LP token) — это специализированный токен, предназначенный для поставщиков ликвидности на платформе Storm Trade. Он обеспечивает ликвидность для трейдеров, позволяя им осуществлять торговые операции и зарабатывать комиссии протокола, зависящие от объема торгов. Этот раздел подробно описывает механизм работы SLP, а также порядок его выпуска и сжигания, выделяя преимущества и потенциальные риски для участников.
SLP является долей в общем объеме ликвидности, управляемом смарт-контрактом на платформе, который называется Хранилищем (Vault). Хранилище функционирует как контрагент для всех открытых торговых позиций:
Прибыль трейдеров (положительный PnL) поступает из Хранилища.
Убытки трейдеров (отрицательный PnL) перечисляются в Хранилище.
Взамен Хранилище получает долю торговых комиссий, ликвидаций, выплаты по ставке финансирования (funding) и комиссии за удержание позиций (rollover). 70% этих сборов распределяются между держателями SLP, стимулируя их удерживать средства в Хранилище для получения дохода.
Пополнение SLP
На вашем балансе должны быть USDT, jUSDT или TON в блокчейне TON. Их можно завести из других сетей или приобрести, используя p2p торговлю в кошельке wallet.
Добавьте ваши токены в пул ликвидности на странице Хранилища. Для этого нажмите "Provide" и введите нужное количество токена. Взамен вы получите токены SLP по текущему курсу, которые в любой момент могут быть обменены обратно.
Сжигание SLP
Для вывода перейдите на страницу Хранилища, нажмите "Withdraw" и введите количество SLP, которое хотите погасить. Указанное количество SLP будет сожжено, и вы получите свои токены обратно по текущему курсу.
Преимущества и риски для держателей SLP
SLP позволяет трейдерам использовать кредитное плечо для открытия и поддержания торговых позиций. Хотя стоимость SLP относительно устойчива к колебаниям рынка, владение SLP связано с определёнными рисками, особенно в периоды, когда общая прибыль трейдеров превышает сумму убытков и комиссий. Эти риски могут привести к снижению стоимости токена. В то же время, перераспределение 70% комиссионных сборов в Хранилище способствует росту стоимости SLP в среднесрочной перспективе.
Возможные риски
Смарт-контракты: Несмотря на тщательное тестирование и внешний аудит, риск нахождения уязвимостей в протоколе остаётся.
Контрагент: Высокий процент прибыльных сделок трейдеров может временно снизить стоимость SLP.
Динамика пула ликвидности SLP
SLP подвержены колебаниям цен из-за учёты прибыли и убытки трейдеров, комиссии за открытие/закрытие позиций и другие комиссии протокола. Такая динамика приводит к тому, что цена SLP колеблется во времени. В то время как совокупная прибыль от P&L трейдеров может оказывать влияние на снижение цены SLP, комиссии протокола, увеличивают ее. Общая тенденция говорит о том, что цена SLP со временем будет расти, поскольку чистый приток превышает чистый отток.
Расчёт стоимости SLP
Цена SLP определяется объёмом токенов USDT/ jUSDT/ TON в Хранилищах и текущим объёмом выпущенных SLP. Формула расчёта:
Изменения в эмиссии или сжигании SLP влияют на будущую динамику их стоимости, но не оказывают непосредственного влияния на текущую цену.
Буферизация ликвидности (В РАЗРАБОТКЕ)
Буфер представляет собой резервный объём токенов, который будет помогать регулировать доходы поставщиков ликвидности и балансировать экономическую модель протокола.
Если токен SLP (Storm Liquidity Provision) упадёт и капитализация ликвидности протокола снизится до критических значений, буфер будет использован для восстановления курса SLP и возвращения уровня капитализации к нормальным значениям.
Если SLP поднимется выше определённых значений, часть дохода будет использована для обратного выкупа токенов STORM.
Last updated